올해 상반기 글로벌 M&A 4117조원 '사상 최대'…AI 쟁탈전이 판 키워

[이데일리 방성훈 기자] 올해 상반기 전 세계 인수·합병(M&A) 규모가 5년 만에 사상 최대치를 갈아치웠다. 인공지능(AI) 주도권을 잡으려는 미국 기술 대기업들의 대형 인수가 잇따랐고, 전력 등 AI 관련 산업으로 재편 바람이 번졌다.

(사진=AFP)

30일 니혼게이자이(닛케이)신문에 따르면 영국 런던증권거래소그룹(LSEG)이 2000년 이후 데이터를 토대로 집계한 결과, 올해 1~6월 세계 M&A 인수액은 2조 8473억달러(약 4117조원)로 지난해 같은 기간보다 50% 증가했다.

올해 상반기 M&A는 거래 규모가 커진 점이 눈에 띈다. 건당 인수액은 1억 1582만달러(약 1675억원)로 지난해 같은 기간보다 64% 늘었다. 5년 전보다는 40% 크다. 반면 거래 건수는 10% 줄었다.

거래 유형은 미국 기업이 사들이는 경우가 많아 세계 인수액의 56%를 차지했다. 미국 기업 비중은 종전 최고였던 2019년 같은 기간 수준을 넘어 사상 최고를 기록했다.

거액의 자금이 AI 관련 기업으로 쏠린 결과다. 한 발 더 나아가 ‘초지능’을 둘러싼 주도권 다툼 역시 돈의 흐름에서 더욱 뚜렷해졌다.

올해 상반기 최대 M&A는 미 우주기업 스페이스X의 AI 개발업체 xAI 인수였다. 인수액은 공개되지 않았지만 2500억달러(약 361조 5000억원) 규모로 추정된다. 스페이스X는 지난달 프로그래밍용 AI 서비스를 다루는 미 신흥기업도 600억달러(약 86조 7600억원)에 인수하기로 했다.

AI 대기업에 대한 대형 출자도 잇따랐다. 미 오픈AI는 1100억달러(약 159조원)를 조달했다. 미 아마존이 500억달러(약 72조 3000억원), 미 엔비디아와 소프트뱅크그룹이 각각 300억달러(약 43조 3800억원)를 출자했다. 미 앤스로픽도 지난 5월 투자회사 등으로부터 650억달러(약 94조원)를 받았다.

AI 개발에는 전력을 많이 쓰는 데이터센터가 반드시 필요한 만큼, 전력 수요가 늘어날 것으로 보고 에너지 산업에서도 재편이 진행되고 있다. 미 전력회사 넥스테라에너지는 같은 업종인 도미니언에너지를 약 670억달러(약 96조 9000억원)에 인수하기로 했다. 미 자산운용사 블랙록 등은 미 전력 대기업 AES를 사들이는 데 공동으로 100억달러(약 14조 5000억원) 이상을 투입할 계획이다.

앞으로도 AI 관련이 세계 M&A의 축이 될 전망이다. 닛타 케이 노무라증권 M&A 부문 총괄 상무는 “기술 대기업의 거액 AI·데이터센터 투자가 기점이 돼 관련 산업에서도 M&A가 활발해지고 있다”며 “일부에서는 과열감도 나온다”고 말했다.

한편 일본 기업들의 M&A도 올해 상반기 활발했던 것으로 나타났다. 거래 건수는 1933건으로 지난해 같은 기간보다 6% 늘어 사상 최대를 기록했다. 엔화 약세로 해외 기업 인수액이 불어나는 상황에서도 M&A를 발판으로 성장하겠다는 전략은 바뀌지 않았다고 닛케이는 평가했다.

다만 인수액은 40% 줄었다. 지난해 같은 기간에는 토요타자동차 등의 토요타자동직기 비상장화(약 5조 9000억엔·약 52조 2000억원), NTT의 NTT데이터그룹 완전 자회사화(약 2조 3000억엔·약 20조 3000억원) 등 대형 거래가 여러 건 있었던 데 따른 반동이다.

올해 상반기 일본 최대 거래는 소프트뱅크그룹의 오픈AI 출자였다. 미쓰비시상사의 미 천연가스 대기업 에이선에너지 인수(약 1조 2000억엔·약 10조 6000억원)가 뒤를 이었다. 해외 기업 인수와 함께 수익 구조를 다시 짜면서 자회사와 사업을 파는 사례도 두드러졌다. 투자펀드가 M&A의 주역으로 떠올랐다.